CAPM

Model uit een financiële beleggingstheorie om de rendementseis te bepalen, waarbij deze eis is opgebouwd uit een zogenaamd risicovrij rendement en een risico-opslag waarin het marktrisico is vervat. Het gaat ervan uit dat een hoger rendement slechts kan worden behaald door meer risico te accepteren. Overigens treedt er binnen een goed gediversifieerde portefeuille risicodemping op, doordat niet alle vermogenstitels (perfect) gecorreleerd zijn. De maatstaf van risico is beta, dat staat voor het systematisch risico. In formule: E(r) = Rf + ß x Rpm